Banca Sistema: completata la cartolarizzazione da 115 mln di euro

Facendo seguito a quanto comunicato il 6 agosto u.s. in occasione della pubblicazione dei risultati semestrali, Banca Sistema informa di aver ottenuto dalla Banca d’Italia il riconoscimento del Significant Risk Transfer (SRT) a fini prudenziali in relazione all’operazione di cartolarizzazione realizzata lo scorso luglio e avente ad oggetto un portafoglio di crediti deteriorati verso la Pubblica Amministrazione. A seguito dell’avveramento della condizione sospensiva prevista dagli accordi contrattuali siglati con investitori terzi, in data odierna è stato perfezionato il trasferimento delle tranche mezzanine e junior a tali investitori, mentre Banca Sistema mantiene integralmente la tranche senior che ha ottenuto, in data 9 luglio 2026, il rating Baa1 da parte di Moody’s. Il portafoglio crediti sottostante l'operazione di cartolarizzazione è stato trasferito al veicolo ad un corrispettivo pari a €115 milioni, corrispondente al relativo valore conta- bile. Rispetto ai valori di bilancio al 30 giugno 2026, l’operazione consente di ottenere una riduzione netta degli RWA di circa €88 milioni, risultante della riduzione derivante dalla cessione del portafoglio crediti (-€141 milioni) e della sottoscrizione della tranche senior (+€53 milioni) e genera un impatto positivo sui coefficienti patrimoniali individuali di Banca Sistema pari a circa +68 bps sul CET1 ratio e +83 bps sul Total Capital ratio. A livello consolidato, l’operazione comporta, inoltre, un beneficio stimato di circa +20bps sul CET1 ratio di Gruppo. La transazione contribuisce, altresì, alla riduzione del 44% dello stock di crediti scaduti lordi verso la Pubblica Amministrazione, pari a €223 milioni al 30 giugno 2026, mediante la cessione di circa €98,5 milioni di crediti scaduti lordi, con una conseguente riduzione dell’NPE ratio di circa 380bps. L’operazione si inserisce nel percorso di ottimizzazione del profilo di rischio e di gestione attiva del capitale del Gruppo contribuendo alla riduzione delle esposizioni deteriorate e dei crediti scaduti verso la Pubblica Amministrazione. “Siamo molto soddisfatti del perfezionamento di questa operazione e del riconoscimento del Significant Risk Transfer da parte della Banca d'Italia, che consente di completare un'iniziativa strategica annunciata al mercato lo scorso agosto. Il trasferimento del portafoglio a valori allineati a quelli di bilancio conferma la solidità dei nostri criteri di valutazione e l'approccio prudente adottato nella contabilizzazione a bilancio di queste esposizioni. L'operazione genera, inoltre, un rafforzamento degli indicatori patrimoniali e una rilevante riduzione dello stock di crediti scaduti verso la Pubblica Amministrazione, rappresentando un ulteriore passo avanti nel percorso di mitigazione del profilo di rischio e di creazione di valore per tutti gli stakeholder del Gruppo", ha dichiarato Iacopo De Francisco, Amministratore Delegato e Direttore Generale di Banca Sistema.