ESPE consolida la sua presenza nel settore fotovoltaico: acquisito il 30% di Soland S.r.l.
pubblicato:ESPE S.p.A. ("ESPE" o la "Società"), attiva in modo continuativo e strutturato nel settore delle energie rinnovabili come EPC contractor specializzato nella fornitura di impianti fotovoltaici e proprietaria della tecnologia a marchio "ESPE" per la realizzazione di turbine nel minieolico e cogeneratori a biomassa, comunica di aver acquisito in data odierna una partecipazione pari al 30% del capitale sociale di Soland S.r.l. ("Soland"), società piemontese operante nella progettazione e realizzazione di impianti fotovoltaici e sistemi di efficienza energetica, con un'opzione sul restante 40%. L'operazione rafforza la strategia di crescita per linee esterne intrapresa dalla Società, coerentemente a quanto comunicato in sede di IPO, ampliando la presenza territoriale e potenziando l'offerta di soluzioni integrate per la transizione energetica. L'acquisizione consolida il ruolo di ESPE nella transizione energetica, ottimizzando la filiera operativa e aumentando la competitività con servizi "chiavi in mano" ad alte prestazioni sul territorio nazionale. Grazie a un team di professionisti specializzati e un approccio integrato, Soland copre tutte le fasi dei progetti, dalla progettazione tecnica alla manutenzione post-installazione, garantendo elevate prestazioni energetiche e una gestione efficiente delle risorse.
Enrico Meneghetti, Presidente e Amministratore Delegato di ESPE, dichiara: "Questa operazione rappresenta un ulteriore passo avanti nella nostra strategia di crescita e diversificazione, segnando la quarta acquisizione realizzata da ESPE dalla quotazione su Euronext Growth Milan. Nel corso dell'ultimo anno, abbiamo rafforzato la nostra struttura con l'acquisizione di Permatech S.r.l., leader nello sviluppo di grandi impianti fotovoltaici, e con l'ingresso in Rigoni Lab S.r.l., specializzata nell'ingegneria applicata e nel supporto alle attività autorizzative. Abbiamo inoltre conferito l'attività di Operation & Maintenance alla nostra controllata Reflow S.r.l. per ottimizzare i servizi post-vendita e garantire una gestione efficiente degli impianti. L'ingresso in Soland completa la nostra filiera, integrando un partner con un forte know-how nella realizzazione e manutenzione di impianti fotovoltaici industriali, consolidando così la nostra presenza nel Nord-Ovest italiano e ampliando la nostra offerta"
Massimo Caldera, Presidente e Amministratore Delegato di Soland, dichiara: "L'ingresso di ESPE nel capitale di Soland rappresenta un'importante opportunità per rafforzare la nostra capacità operativa e ampliare le prospettive di crescita. Grazie all'esperienza consolidata di ESPE, saremo in grado di sviluppare ulteriori ed importanti progetti di rilievo, mantenendo come sempre l'attenzione alla qualità, all'innovazione e ai valori condivisi che ci contraddistinguono. Questa partnership ci permetterà di integrare le nostre competenze con una realtà solida e strutturata, rafforzando il nostro ruolo nel panorama delle energie rinnovabili".
Descrizione del business di Soland
Soland, costituita nel 2004 e con sede a Borgo d'Ale (VC), opera nel settore delle energie rinnovabili, specializzata nella progettazione, installazione e gestione di impianti fotovoltaici, con competenze avanzate negli interventi di revamping e nelle infrastrutture per la mobilità elettrica. Con un track record di oltre 500 impianti, Soland offre soluzioni integrate che coprono l'intero ciclo di vita dei progetti, dalla progettazione esecutiva alla manutenzione ordinaria e straordinaria, supportata da sistemi di telegestione avanzata. L'espansione delle attività nel settore della mobilità elettrica e l'elevata expertise nel revamping di impianti esistenti hanno consolidato la posizione della società come partner strategico per clienti industriali e commerciali orientati alla sostenibilità. Operativa principalmente nel Nord Italia, vanta un portafoglio clienti diversificato che comprende aziende industriali, commerciali e operatori del settore energetico. Al 31 dicembre 2024, Soland dispone di una solida pipeline di progetti, con numerose iniziative in fase di sviluppo nonché un consolidato portafoglio di impianti con service O&M attivo superiore a 80 MWp. Al 31 dicembre 2023, Soland ha realizzato un fatturato pari a circa Euro 7,1 milioni e un EBITDA di circa Euro 1,7 milioni, pari a un EBITDA Margin del 24% circa a fronte di un indebitamento finanziario netto (cash positive) per Euro 0,2 milioni. La struttura organizzativa composta da persone altamente specializzate contava al 31 dicembre 2023 un organico pari a 22 unità.
Obiettivi dell'acquisizione, sinergie conseguibili ed effetti dell'operazione sulla Società
L'acquisizione di minoranza in Soland da parte di ESPE si inserisce nella strategia di crescita e diversificazione della Società, con l'obiettivo di rafforzare la propria posizione nel settore delle energie rinnovabili e ampliare l'offerta di soluzioni integrate per la transizione energetica. L'operazione mira a conseguire diverse sinergie e benefici.
• Espansione territoriale: l'ingresso in Soland permette a ESPE di consolidare la propria presenza nel Nord-Ovest italiano, un'area strategica caratterizzata da una domanda crescente di impianti fotovoltaici e soluzioni di efficienza energetica.
• Ampliamento dell'offerta di servizi: grazie al know-how di Soland, l'offerta di ESPE si arricchisce di competenze specifiche nel revamping di impianti esistenti, nella manutenzione avanzata e nelle soluzioni per la mobilità elettrica.
• Pipeline di progetti: l'integrazione della pipeline di progetti di Soland, contribuisce a garantire una potenziale crescita sostenibile e una continuità nel volume delle commesse della Società.
Termini e condizioni dell'operazione
L'operazione ha ad oggetto l'acquisto da parte di ESPE del 30% del capitale sociale di Soland, con opzione sull'ulteriore 40%, dall'azionista venditore Enermill Energie Rinnovabili S.r.l., per un corrispettivo complessivo pari a Euro 1,41 milioni. In particolare, il prezzo verrà corrisposto tramite risorse proprie in più tranche entro il 30 settembre 2025. È previsto che l'ulteriore 40% del capitale sociale di Soland, ancora detenuto da Enermill Energie Rinnovabili S.r.l., che si è impegnato a non trasferire la propria quota residuale per un periodo di 18 mesi dalla data odierna, sia soggetto a un contratto di opzione call a favore di ESPE, esercitabile in un'unica tranche a partire dal diciannovesimo mese successivo al closing e per un periodo di 30 giorni, per un valore complessivo fisso e invariabile pari a Euro 1,88 milioni. A seguito dell'operazione, il Consiglio di Amministrazione di Soland sarà composto da almeno 3 membri, con la presidenza affidata a Massimo Caldera, figura chiave e co-fondatore della società, che manterrà anche il ruolo di Amministratore Delegato per garantire la continuità operativa e gestionale, mentre Enrico Meneghetti e Simone Mariga, nominati da ESPE, assumeranno la carica di consiglieri. Si precisa che l'operazione non rientra, sulla base delle condizioni attuali, tra quelle significative di cui all'art. 12 del Regolamento Emittenti Euronext Growth Milan.
Gli advisor dell'operazione
Nell'ambito dell'operazione, ESPE è stata assistita da RSM Società di Revisione e Organizzazione Contabile S.p.A. in qualità di Financial Due Diligence Advisor e di Tax Due Diligence Advisor oltre che da DWF in qualità di Legal Advisor. Soland è stata invece assistita da LS Lexjus Sinacta Torino in qualità di Financial Advisor e da Osborne Clarke in qualità di Legal Advisor.