BFF annuncia un accordo con un primario fondo di investimento per la cessione di crediti in Italia e Spagna
pubblicato:BFF Bank S.p.A. (“BFF” o la “Banca”) comunica di aver concluso in data odierna un accordo vincolante (l’”Operazione”) con un primario fondo di investimento per:
• la cessione di alcuni crediti verso la pubblica amministrazione in Italia e in Spagna, per un valore di bilancio al 30 giugno 2026 pari a c. Euro 127 milioni;
• la possibile cessione di interessi di mora e altri accessori futuri che matureranno su esposizioni esistenti e/o nuove verso debitori pubblici spagnoli (il “forward flow agreement”).
Il portafoglio crediti italiano oggetto dell’Operazione è costituito prevalentemente da crediti classificati a sofferenza e da esposizioni scadute (past due) vantate nei confronti di enti in stato di dissesto, assistiti da provvedimenti giudiziari definitivi favorevoli. Il portafoglio crediti spagnolo è composto, invece, da accessori dei crediti (interessi di mora e spese di recupero), a fronte di posizioni per le quali il capitale è già stato integralmente recuperato. L'Operazione è in linea con le possibili misure previste dal Piano di Conservazione del Capitale, sebbene i relativi effetti non siano stati inclusi, in via conservativa, nelle proiezioni della Banca.
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Sulla base di stime preliminari, a fronte di una perdita a conto economico al closing di c. Euro 5 milioni, l’Operazione, non considerando i potenziali benefici che potranno derivare dal forward flow agreement, genererà:
• una riduzione delle Attività Ponderate per il Rischio (“RWAs”) al 30 settembre 2026 di c. Euro 110 milioni;
• minori RWAs al 31 dicembre 2028 di c. Euro 260 milioni;
• una riduzione del calendar provisioning atteso per il 2028 di oltre Euro 30 milioni;
• una riduzione delle sofferenze nette consolidate (“non-performing loans”, “NPLs”) di c. il 35% rispetto al dato rilevato al 30 giugno 2026.
L’Operazione contribuirà pertanto a una riduzione degli shortfall patrimoniali prospettici attesi per l’esercizio 2028, nonché – grazie al forward flow agreement – alla definizione di un nuovo modello di business sostenibile per BFF in Spagna, dove le esposizioni in past due sono attese tornare su valori vicini a quelli precedenti all’ultima riclassificazione dei crediti.
Il perfezionamento dell'Operazione è previsto, una volta soddisfatte le relative condizioni, entro la fine del mese di ottobre.
